今天在雪球上看到这

(提问)润无止境 : 今天在雪球上看到这个，截图下来，也是挂名银行螺丝钉。是真的吗？可以跟随吗？

2019-05-24

回答：是我做的。雪球有虚拟组合的测试功能。前几年我测试过很多投资策略。这个策略是基于场内ETF的折价溢价套利，本身有效的。但容量很小。因为场内的消费ETF日成交量不大，能容纳的资金量很有限。假如说就1万元，跟随这个策略，真的可以赚到这个收益。但如果是10万元，就会发现，想买买不到对应的场内基金。如果是场外，又没有套利的收益了。这也就是投资里的“不可能三角”：收益、风险、流动性（容量），最高只能同时满足其中两项。所以只能是一个看起来很美的策略，不太具备大规模可复制性。(27赞)